Qu'est-ce que la fraude boursière?

Délit d'initié

• Le délit d'initié se produit quand un employé d'une société achète ou vend des actions en sa compagnie. Il est légal pour les employés pour ce faire dans des conditions très spécifiques, à condition qu'ils déposent les formulaires appropriés auprès de la SEC. Il est illégal pour un employé de le faire si elles ont des informations qui auront une incidence sur la valeur de ses actions qui ne sont pas connus du public, ou de transmettre ces informations à un tiers afin qu'ils puissent profiter de cette information. Les délits d'initiés est considérée comme banale, cependant, parfois des affaires très médiatisées sont venus à la lumière et l'objet de poursuites. Un tel cas dans les années 1990 a impliqué un homme nommé Anthony Elgindy qui ont conspiré avec un agent du FBI corrompu pour obtenir des informations sur les enquêtes criminelles en cours sur les dirigeants d'entreprise et utilisé cette information pour manipuler la valeur des actions de la société.

Pump and dump

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  Courtiers en valeurs mobilières "pompe" une action en menant une campagne pour convaincre les investisseurs que le stock est sur le point d'augmenter considérablement de valeur due à un nouveau produit, l'industrie percée ou quelques autres nouvelles qui n'a pas encore devenu largement connu. Ils envoient des messages sur Internet, poster sur les blogs d'investissement et même d'aller à la télévision pour promouvoir cette "occasion unique dans une vie." Alimentée par la spéculation, les prix grimpe de stock. Insiders, sachant que le battage médiatique est pas vrai, attendre jusqu'à ce que la spéculation atteint son apogée, puis "dump" leurs actions à un profit énorme. Quand la vérité sort, les accidents du cours des actions que tout le monde essaie de vendre leurs actions avant qu'elle ne touche le fond. Ceux qui pendent sur la plus longue perdre le plus.

Barattage

• Certains investisseurs donnent beaucoup de contrôle de leurs comptes à leur courtier soit par un accord formel écrit qui met en place un compte discrétionnaire, ou dans un sens de facto, dans lequel le courtier recommande plupart ou la totalité des métiers de ses clients. Barattage est un terme qui renvoie à un courtier excessivement l'achat et la vente d'actions dans le portefeuille de son client dans le but de générer des commissions ou des honoraires.

Courtier Auto-Placements privés

• Les firmes de courtage privées (ces pas cotée à la bourse) soulève parfois des capitaux pour financer leurs opérations par la vente d'actions dans leur propre (ou de leur affiliation) entreprise. Auto-offrandes courtier-concessionnaires privés peuvent présenter un risque important. Outre le conflit d'intérêts inhérent, l'État et les lois fédérales interdisent souvent l'investisseur de vendre auto-offres de courtiers dans l'année d'achat, et il n'y a aucune garantie que l'investisseur sera en mesure de vendre ses actions plus tard. Les investisseurs sont souvent pris en charge par des tactiques de vente sous pression et prétend qu'ils seront en mesure de «cash-in" en obtenant dans le "rez de chaussée."